Jerarquía De Opciones Sobre Acciones

Opciones de Lingo - Entender las opciones sobre acciones de inversión Ahora que entendemos el concepto básico de comercio de opciones, es hora de mencionar la terminología utilizada en el mundo de la opción comercial. Premium - La prima es la cantidad que usted paga por adelantado por la opción. Esta cantidad es única y no reembolsable. Precio de ejercicio - El precio de ejercicio es la cantidad que usted acuerda pagar por la acción en una fecha posterior. Acciones Subyacentes - La acción subyacente es la acción para la que está comprando la opción. Ejercicio de opciones - No, no estamos hablando de elegir saltar arriba y abajo en frente de un video de ejercicio con Anna. Mediante el ejercicio de una opción, usted está utilizando su derecho a comprar, y en realidad la compra de la acción subyacente. Fecha de Vencimiento - La fecha de caducidad es el último día para que usted pueda ejercer su opción. Si no lo ejercita para entonces, su opción expirará sin valor. En los Estados Unidos, la fecha de caducidad es el tercer viernes del mes. Así que si tienes una opción de junio, esa opción expirará el 3º viernes de junio. Opciones Americanas - Las opciones americanas son opciones (no limitadas por límites geográficos) que le permiten ejercitar las opciones en cualquier momento hasta la fecha de vencimiento. Opciones europeas: las opciones europeas son opciones (no limitadas por límites geográficos) que le permiten ejercer las opciones sólo en la fecha de vencimiento. Verifique con su Exchange local de opciones, que forma de opciones se utilizan en su país. Contrato - La inversión de opciones se lleva a cabo en número de contratos. Un contrato equivale a 100 acciones subyacentes. Si compra un contrato de opción de compra, está comprando el derecho a comprar 100 acciones de la acción subyacente. In-The-Money - Se dice que una opción está en el dinero si vale algo si usted decide ejercerlo ahora. Out-Of-The-Money - Se dice que una opción está fuera del dinero si no tiene valor si usted decide ejercerla ahora. En nuestro anterior ejemplo de vivienda. Usted pagó una prima de 5.000 para la opción de compra, o el derecho de comprar la casa subyacente, a un precio de ejercicio de 110.000. Usted puede ejercer el derecho a comprar la casa a la fecha de Vencimiento de 6 meses. Mirando nuestros 2 posibles escenarios, si la casa subyacente vale 200,000 en 6 meses, su opción se considera In-The-Money. Si lo hubieras comprado, habrías obtenido un beneficio de 200.000 - 110.000 - 5.000 85.000. Su beneficio sería el valor de mercado de la casa, menos la cantidad que pagó por ella, y menos la opción de prima que pagó en el inicio por el derecho a comprar la casa. En el segundo escenario, si la casa subyacente vale 80.000 en 6 meses, su opción sería Out-Of-The-Money. Y no querría ejercerlo y pagar más por la casa de lo que realmente valía la pena. Su pérdida sería la inicial de 5.000 que pagó por la opción. Tenga en cuenta que dado que cada contrato de opción cubre 100 acciones subyacentes, todos los costos y beneficios deben multiplicarse por 100 para la perspectiva apropiada. Y también ser conscientes de que la opción de invertir en general es muy arriesgado, y sólo debe hacerse después de entender las opciones sobre acciones íntimamente. Dado que las opciones proporcionan una gran cantidad de apalancamiento (puede ganar un porcentaje mayor, así como perder un porcentaje mayor), podría perder una fortuna sin comprender adecuadamente las opciones de acciones. Otros Temas de esta Guía Inicio Opciones Básicas Opciones Estrategias Análisis Técnico Biblioteca de Recursos Preguntas Frecuentes Sobre Nosotros Todas las opciones de compra de acciones comerciales y técnicas de análisis de información en este sitio web es sólo para fines educativos. Aunque se cree que es exacta, no debe considerarse únicamente fiable para su uso en la toma de decisiones reales de inversión. Copia de derechos de autor 2004-2013 Option Trading Guide. Todos los derechos reservados. Real-Time After Hours Pre-Market News Resumen de cotización de Flash Cotización Gráficos interactivos Configuración predeterminada Tenga en cuenta que una vez que haga su selección, se aplicará a todas las futuras visitas a NASDAQ. Si, en cualquier momento, está interesado en volver a nuestra configuración predeterminada, seleccione Ajuste predeterminado anterior. Si tiene alguna pregunta o algún problema al cambiar la configuración predeterminada, envíe un correo electrónico a isfeedbacknasdaq. Confirme su selección: Ha seleccionado cambiar su configuración predeterminada para la Búsqueda de cotizaciones. Ahora será su página de destino predeterminada a menos que cambie de nuevo la configuración o elimine las cookies. ¿Está seguro de que desea cambiar su configuración? Tenemos un favor que pedir. Por favor, deshabilite su bloqueador de anuncios (o actualice sus configuraciones para asegurarse de que se habilitan javascript y cookies), para que podamos seguir proporcionándole las noticias de primera clase del mercado. Y los datos que has llegado a esperar de nosotros. Aquí vamos a caminar a través de un ejemplo de programación estocástica de un período de seis período de América put-option modelo. El tenedor de una opción de venta estadounidense tiene derecho a vender una acción (subyacente) especificada en cualquier momento (la característica de las opciones estadounidenses) entre ahora y una fecha de vencimiento especificada a un precio de ejercicio especificado. El tenedor obtiene ganancias en el período de ejercicio si el precio de ejercicio excede el precio de mercado de la acción en el momento de la venta, de lo contrario el beneficio es 0. El objetivo será maximizar el valor actual esperado de la opción en el período 0, Que también corresponde al importe máximo que deberíamos estar dispuestos a pagar por la opción. En este ejemplo, el precio inicial de las acciones subyacentes es 100, con el precio de ejercicio de las opciones igual a 99. Esto inicialmente coloca la opción quotout del moneyquot y hace su valor 0. Sin embargo, si el precio de las acciones disminuye durante los períodos subsiguientes hasta el punto donde Se convierte en menos que el precio de ejercicio, entonces la opción tendrá un valor positivo. También usaremos una tasa de interés libre de riesgo de 3 para descontar ingresos hasta el período inicial. El comportamiento del precio del stock subyacente es el elemento estocástico en este ejemplo. En cualquier período dado, hemos determinado que hay cuatro resultados igualmente probables para el precio de las acciones: